Financement : Axa place 1,25Md d’euros de dette subordonnée

Axa émet 1,25Md d'euros de dette subordonnée auprès d’investisseurs institutionnels à échéance 2043. Cette dernière permettra entres autres le refinancement d’une partie des dettes existantes liées à Axa XL.

Le groupe Axa va pouvoir refinancer une partie de ses dettes existantes, dont certaines liées à l’activité d’Axa XL. Le groupe a annoncé, le 25 mai 2022, avoir réalisé le placement - auprès d’investisseurs institutionnels - d’une émission d’obligations subordonnées Reg S. L’émission s’élève à 1,25Md d’euros à échéance 2043.

Cette transaction devrait permettre au groupe le refinancement des obligations subordonnées de sa division grands risques industriels. Le remboursement concernerait une obligation subordonnée 4,45% de 500M d’euros de dollars, soit 466,27M d’euros à échéance 2025, ainsi que l’obligation subordonnée 3,25% de 500M d’euros à échéance 2047.

« La transaction a rencontré une forte demande des investisseurs, avec une émission souscrite près de 2 fois », indique le groupe. « Le taux fixe initial est de 4,25% par an jusqu’à la fin de la période de remboursement anticipé de 6 mois (en mars 2033), puis le taux d’intérêt devient variable basé sur l’EURIBOR 3-mois avec une marge incluant une majoration d’intérêt de 100 points de base », peut-on lire dans le communiqué.

La date de règlement des obligations prévue le 31 mai 2022.