Acquisition : Scor dépose un projet d'OPA pour le rachat de MRM

Le réassureur Scor a annoncé le dépôt d'un projet d'offre publique d'achat visant les actions de la foncière MRM, dans le but de la retirer de la cote, mercredi dans un communiqué.

Scor avait annoncé le 26 septembre la signature d'un "contrat d'acquisition de la participation d'Altarea au capital de MRM, et son intention de déposer une offre publique d'achat simplifiée suivie, si les conditions en sont réunies, d'un retrait obligatoire de MRM", dans un précédent communiqué.

Grâce à l'achat des 15,9% du capital détenus par Altarea, Scor détient désormais 72,5% du capital et des droits de vote de MRM. L'offre publique d'achat simplifiée déposée par Scor "sera suivie, si les conditions sont réunies, d'un retrait obligatoire au résultat duquel MRM serait retirée de la cote d'ici la fin de l'année 2024", selon le texte.

Compte tenu de la perspective éventuelle d'un retrait obligatoire, le prix de l'offre est estimé de 35,4 euros par action MRM, soit "une prime importante sur le cours de Bourse", qui valorise MRM à 113,7 millions d'euros, ajoute Scor.

Altarea était depuis 2022 le second actionnaire institutionnel de MRM après Scor, actionnaire majoritaire depuis 2013. "Cette opération permettra à SCOR d'assurer en direct la gestion de son portefeuille d'immobilier de commerce et de bénéficier de davantage de flexibilité dans la conduite de la stratégie de valorisation et d'arbitrage des actifs", indique le réassureur.

La foncière est détentrice d'un patrimoine immobilier de 235,5 millions d'euros. Le réassureur Scor, qui a essuyé une perte nette de 308 millions d'euros au deuxième trimestre, plombé par son activité vie et santé (L&H), a également annoncé mercredi être entré en négociations exclusives avec l'éditeur Albin Michel pour la vente d'Humensis, qui comprend notamment les PUF et Belin.